¿Cómo invertir en CFDs? los contratos por diferencia como opción de inversión. estudiados mediante el desarrollo de una estrategia basada en el índice de Fuerza Relativa

Abstract

La globalización ha traído consigo un mayor desarrollo cultural, científico y financiero, que ha impactado la apertura de las economías, el intercambio comercial y los avances tecnológicos; favoreciendo el desarrollo en muchos aspectos de nuestra cotidianidad.

Los avances tecnológicos han hecho que la información este a tan solo un clic de su alcance, permitiendo hoy día tener un mayor acceso a los mercados financieros, por tanto, la última década ha sido escenario de muchas invenciones a nivel financiero, muestra de ello son los derivados, estos son instrumentos que obtienen su precio de otro activo financiero al que se le conoce como activo subyacente (títulos que se basan en otros títulos valores) y son utilizados como mecanismos de cobertura, inversión y mitigación del riesgo de precio o de mercado. Algunos de ellos son:

Forward o futuros: Se utiliza para hacer operaciones a fechas futuras y coberturas, son contratos de compraventa, pero aplazados en el tiempo, donde hoy se pacta el activo a intercambiar, la cantidad, el precio y la fecha futura en que se llevará a cabo la transacción, contrayendo una obligación de pago sobre los derivados adquiridos (Hull, J.C., 2002).

Opciones: Son contratos de compraventa, en donde su comprador adquiere el derecho, pero no la obligación, de comprar o vender cierta cantidad de un activo a un precio determinado en una fecha futura. A cambio de ese derecho, el comprador de la opción abona al vendedor una prima (Hull, J.C., 2002).

Swaps: Son contratos derivados que permiten adaptar la exposición del inversor a potenciales incrementos o caídas en la tasa de interés (Hull, J.C., 2002).

CFDs: Son acuerdos en el que un inversor y una entidad financiera, pactan intercambiar la diferencia entre el precio de compra y el precio de venta de un subyacente, permitiendo a los participantes tomar ventaja sobre sus fluctuaciones, sin necesidad de llevar a cabo entrega física,

ni tener propiedad sobre estos, recibiendo una ganancia por la diferencia entre el precio de apertura y el precio de cierre (Norman, D. J., 2009).

Globalization has brought with it greater cultural, scientific and financial development, which has impacted the opening of economies, commercial exchange and technological advances; promoting development in many aspects of our daily lives.

Technological advances have made information just a click away from its reach, allowing today to have greater access to financial markets, therefore, the last decade has been the scene of many financial inventions, proof of which are derivatives, these are instruments that obtain their price from another financial asset that is known as the underlying asset (securities that are based on other securities) and are used as hedging mechanisms, investment and mitigation of price or market risk . Some of them are:

Forward or futures: It is used to make operations at future dates and hedges, they are purchase contracts, but postponed in time, where the asset to be exchanged, the quantity, the price and the future date on which it will be carried out are agreed today the transaction, contracting a payment obligation on the acquired derivatives (Hull, JC, 2002).

Options: These are purchase and sale contracts, where your buyer acquires the right, but not the obligation, to buy or sell a certain amount of an asset at a certain price at a future date. In exchange for that right, the option buyer pays the seller a premium (Hull, J.C., 2002).

Swaps: These are derivative contracts that allow the investor's exposure to be adapted to potential increases or decreases in the interest rate (Hull, J.C., 2002).

CFDs: These are agreements in which an investor and a financial entity agree to exchange the difference between the purchase price and the sale price of an underlying, allowing participants to take advantage of their fluctuations, without the need for physical delivery,

nor have ownership over them, receiving a profit for the difference between the opening price and the closing price (Norman, D. J., 2009).